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美国SEC:关于数字资产证券发行和交易的声明

2018-11-25 14:21

来源: 点滴科技资讯

数字资产证券的发行和销售


委员会针对数字资产证券发行行为采取了一系列行动。迄今为止,这些行动主要集中在两个重要问题上。首先,从联邦证券法的角度来看,数字资产在什么时候符合“证券”的界定要求?[4]  其次,如果数字资产是证券,那么委员会的注册要求是什么?[5]  最近委员会涉及数字资产证券的一些执法行动说明了这些问题和相关问题的重要性。特别是,其中两个问题的补救措施证明有一种方法可以解决那些实施了非法未注册的数字资产证券发行行为的发行机构持续的违法行为。

今天,委员会就其未注册的代币产品向AirFox和Paragon发出了解决方案。根据这些解决方案,AirFox和Paragon将支付罚款,并承诺根据1934年“证券交易法”(“交易法”)第12(g)条将代币登记为证券,并向委员会提交定期报告。如果投资者选择提出索赔,他们还同意赔偿在非法发行中购买代币的投资者。注册要求旨在确保投资者获得在这些发行人在其各自的ico中出售和出售代币之前遵守1933年证券法(“证券法”)的注册条款时所获得的信息类型。。[6]

这两个事项表明,即使发行人进行了非法未注册的数字资产证券发行,也存在一条路径可以让他们遵守联邦证券法的规定。

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